对于高景气赛道具体的投资方法方法，左侧业绩，右侧趋势。核心依然是赛道里龙寡头，去水大鱼多的地方。例如：新能源和光伏就符合，不要试图超越市场（市场比你有智慧）。配置，不要过度集中在单一行业，最好是两个，通过自下而上的选股来创造超额收益。这是我对成长投资框架的简单的概括。

光伏行业的第一波行情逻辑在于：市场预期硅料价格见顶，预期行业边际拐点出现，光伏板块迎来一大波行情，这个逻辑在7.12号视频中有专门讲解。光伏二次启动逻辑，实际上是，由于需求的旺盛，硅料价格并未看到下降，这意味着，涨价后1.8元/W的组件，多晶硅价格均价20.91万/吨，得到了上下游充分的认可，有足够的需求。行业真实需求超乎市场想象。

需求的超预期将拔升板块估值，价格中枢的抬升将提升市场对企业未来盈利的预期，因此，判断光伏板块将延续现有趋势。

硅片、组件、玻璃、胶膜、金刚线、EVA等龙头，盈利能力好于市场的预期，表现出更强的盈利韧性。

新能源锂电，当下集中在上游矿和材料，锂盐价格：部分厂家锂盐价格预期已经上调至18万元，看涨至明年1季度，甚至更长维度，现在到明年一季度几乎没有利空因素。产业链锂盐库存：库存低，上游惜货情绪强，下游采购意愿强。

需求方面：现在铁锂和高镍三元的需求维持高位增长，之前三元产量增速略微放缓，现在重新回到快速上行的阶段。

长单价格跳涨趋势也比较明显：一些主流锂盐厂，因为还是会维系一些稳定的客户关系，所以可能有一部分货源会以长单的形式来进行交易，但是现在了解下来9月份的最新长单价格也是上调到了11.2-11.5万元/吨，然后8月份的长单价格大概是在9.2-9.5万元/吨，因此其实价格跳涨的趋势还是比较明显的。整体来看，后市价格或处于上行状态。具体的公司，点击视频观看。

指数正常，成交量连续29个交易日持续万亿，不得不承认本次高端制造业的“牛市”已经超出大家的预期，当前行情还是犹豫谨慎的。个股波动风险也特别巨大，当然行情不会在犹豫中结束，待大家很乐观的时候，核按钮就按响。

结论：去水大鱼多的地方钓鱼，脉络清晰。不要问“大盘怎么样？”成交量连续29个交易日万亿，已经涨出牛市的感觉。 

原标题：解密行业龙头 | 新能源、光伏“两大鱼池”如何掘金